Попит на обчислювальні потужності для AI стимулює бум у галузі пам’яті, Micron і SanDisk входять у "цикл переоцінки вартості"
BlockBeats News, 28 квітня. В міру розширення інфраструктури ШІ, світові виробники пам'яті стають одними з головних бенефіціарів цього буму ШІ. Аналітик Melius Research Бен Райтзес вперше почав покриття Micron Technology і SanDisk з рейтингом «Купувати», встановивши цільові ціни $700 та $1350 відповідно на дворічну перспективу.
Згідно з аналізом, дата-центри на основі ШІ стимулюють стрімке зростання попиту на HBM (High Bandwidth Memory) і NAND flash, що змінює структуру прибутковості напівпровідникової індустрії. На відміну від традиційних компаній SaaS, які стикаються з ціновим тиском залежно від використання, виробники пам’яті забезпечують дохід і валову маржу довгостроковими контрактами на поставку строком 3–5 років, створюючи нову бізнес-модель на кшталт «зворотного SaaS».
На даний момент NVIDIA і Advanced Micro Devices широко використовують рішення HBM у своїх GPU, що стимулює подальше перерозподілення світових DRAM-ресурсів на користь ШІ. Samsung Electronics, SK Hynix і Micron вже значною мірою перенаправили свої виробничі потужності DRAM задля HBM, що призвело до дефіциту загальної пам'яті та стрімкого зростання цін.
На даний час ринкова капіталізація Micron наближається до $600 мільярдів, тоді як SanDisk за останній рік зріс понад 300%, перевищивши ринкову капіталізацію у $157 мільярдів. Аналітики вважають, що якщо попит на Agent AI і Entity AI продовжить зростати, у пам'ятній індустрії все ще може залишатися потенціал для подальшого підвищення оцінки.
Відмова від відповідальності: зміст цієї статті відображає виключно думку автора і не представляє платформу в будь-якій якості. Ця стаття не повинна бути орієнтиром під час прийняття інвестиційних рішень.
Вас також може зацікавити
Delta Air Lines впала на 3.2% перед відкриттям торгів після зниження прогнозу річного прибутку
Акції Delta Air Lines (DAL.US) знизилися на 3,2% у передринкових торгах у США після зниження компанією прогнозу річного прибутку.
Словаччина заявила, що контракт з Gazprom і запаси достатні для покриття зимового періоду 2026/2027.
Міністр економіки Словаччини Сакова заявила, що країна має довгострокові та короткострокові контракти з Gazprom, а також запаси газу, чого достатньо, щоб покрити зимовий період 2026/2027 років.
Міністр економіки Словаччини: державна газова компанія готова до зимового періоду
Міністр економіки Словаччини заявив, що державна газова компанія SPP вже готова до зимового періоду. Наразі об’єм газу в сховищах компанії становить 17,5 терават-годин.
Звіт про спотові ціни на пальмову олію в Малайзії: більшість контрактів з найближчим терміном знижується
1. На малайзійському спотовому ринку пальмової олії у п’ятницю за деякими сортами відзначалося зниження цін більшості найближчих контрактів. 2. Рафінована, вибілена, дезодорована пальмова олія з поставкою у жовтні котирується по 1132,50 долара за тонну, зниження на 7,50 долара. 3. З поставкою у листопаді котирування становить 1140,00 долара, зниження на 15,00 доларів. 4. З поставкою у грудні котирування складає 1165,00 доларів, зниження на 10,00 доларів. 5. Контракти на поставку у січні-березні наступного року становлять 1215,00 доларів, зниження на 2,50 доларів. 6. Контракти на поставку у квітні-червні наступного року – 1270,00 доларів, зростання на 2,50 доларів. 7. Контракти на поставку у липні-вересні наступного року – 1272,50 доларів, зростання на 5,00 доларів. 8. Динаміка рафінованої пальмової олії в рідкому вигляді подібна: жовтнева поставка – 1137,50 доларів, зниження на 7,50 доларів. 9. Поставка у листопаді – 1145,00 доларів, зниження на 15,00 доларів. 10. Рафінований пальмовий стеарин з поставкою у жовтні котирується по 1090,00 доларів, зниження на 12,50 доларів. 11. Дистилят пальмових жирних кислот з поставкою у жовтні — 1040,00 доларів, зниження на 12,50 доларів. 12. У Південній Малайзії сира пальмова олія з поставкою у жовтні котирується по 4450,00 рінгіт за тонну, зниження на 10,00 рінгіт; пальмоядерна олія — 387,00 рінгіт за кожний пуд, зростання на 9,00 рінгіт.
Ціни на криптовалюти
Більше
