Новини Basis Cash (BAC)

Сьогодні ввечері Федеральна резервна система США "залишає ставки без змін" без сюрпризів, ринок обирає "купувати все" (крім нафти)

ФРС, ймовірно, призупинить підвищення ставок цієї ночі, але сильні економічні дані зі США підвищують ймовірність підвищення ставки у грудні до понад 80%, а очікування «вищих ставок протягом довшого часу» зростає. Дивно, що акції, долар, золото і bitcoin зростають одночасно — на ринку панує тенденція «купувати все», тоді як нафта рухається проти тренду та падає. Попри загальне зростання, тиск на фінансування для AI і кредитні ризики залишаються, Wall Street попереджає про ризик корекції ринку.

Сьогодні вночі рішення Федеральної резервної системи США: інфляція стає все більш гарячою, але підвищення ставок призупинено? Walsh чекає великий тест на довіру

Інфляція несподівано зросла, але ринок впевнений, що Федеральна резервна система утримається від дій напередодні проміжних виборів. Сьогоднішнє рішення може супроводжуватися численними голосами проти, які відстоюють жорсткішу політику. Справжнім епіцентром є прес-конференція голови Волша: чи зможе він роз’яснити логіку "пропущеного підвищення ставки" та уникнути повторення комунікаційного фіаско липня?

63 мільярди доларів — найбільше фінансування AI-інфраструктури в історії! CEO Broadcom особисто бере участь, Уолл-стріт уважно стежить за "великим випуском боргових паперів" у першому кварталі наступного року

Ця угода з оренди чіпів для Anthropic ледь не зірвалася через "незасвоєння" AI-долгового ринку. CEO Broadcom, Чен Фуян, терміново організував рідкісне партнерство банків і Blackstone, погодившись на "підвищення процентної ставки та залишкову гарантію". Broadcom виступає і продавцем, і гарантом, що створює суперечливий замкнений "циклічний фінансинг" та тісно пов'язує компанію з Anthropic. Емісія облігацій приблизно на 21 мільярд доларів класу high-grade в першому кварталі наступного року стане справжнім стрес-тестом.

Чотири великі гіганти Уолл-стріт витратили 63 мільярди доларів на потужності Anthropic, Broadcom гарантує залишкову вартість чипів

Bank of America, Blackstone, Citigroup і Morgan Stanley у понеділок спільно уклали угоду на 63 мільярди доларів США: шляхом створення нового спеціального призначення (SPV) вони нададуть зобов'язане фінансування, масштабно закуплять прискорювачі AI XPU та мережеве обладнання Broadcom, а потім передадуть усе це Anthropic в оренду з доставкою, починаючи з 2027 року. При цьому Bank of America, Citigroup і Morgan Stanley організовують фінансування з першим заставним правом, а Blackstone бере на себе зобов'язання щодо другого заставного права. Broadcom безпосередньо бере участь, надаючи SPV підтримку за залишковою вартістю на суму, що дорівнює розміру першочергового фінансування, тим самим захищаючи кредиторів від значної частини ризику знецінення чипів. Ця угода є частиною попередньої домовленості про обчислювальні потужності між Broadcom та Anthropic.

Broadcom співпрацює з Bank of America, Blackstone та іншими для організації фінансування AI на суму 63 мільярди доларів

Прогноз перед жовтневим засіданням Федеральної резервної системи: цього тижня очікується збереження поточної політики, важливе випробування для Уолша, ринок зосереджений на грудні

За даними FedWatch, ймовірність того, що Федеральна резервна система цього тижня не змінить облікову ставку, становить 90%. Ринок уважно стежить за виступом Уоша: наразі ситуація з інфляцією у США постійно погіршується. Якщо цього тижня ФРС не підвищить ставку, як саме Уош, дотримуючись своєї звичайної відмови надавати прогнозні орієнтири, пояснить логіку "не підвищення ставки" ринку так, щоб не підірвати довіру до здатності ФРС боротися з інфляцією, залишаючи при цьому простір для підвищення ставки у грудні?

Федеральна резервна система цього тижня, ймовірно, залишить ставки без змін! Фокус ринку зміщується на підвищення ставок у грудні, Walsh зіштовхується із великим випробуванням у комунікації

Якщо Федеральна резервна система цього тижня вирішить залишити процентну ставку без змін, голова Федеральної резервної системи Волш знову зіткнеться з знайомою проблемою: йому доведеться переконати інвесторів у тому, що Федеральна резервна система віддана боротьбі з інфляцією, одночасно пояснити, чому посадовці вирішили не підвищувати ставку.

Велика Британія планує випускати короткострокові облігації, що може знизити прибутковість британських облігацій; інвестори також уважно стежать за тим, чи осінній бюджет зможе дотриматися фінансової дисципліни.

Велика Британія невдовзі збільшить використання короткострокових боргових зобов'язань. Ця зміна може знизити дохідність державних облігацій Великої Британії та пом'якшити дедалі більший тиск на державні фінанси країни. Тим часом, реакція ринку на осінній бюджет може мати вплив на ринок британських облігацій, і цьому слід приділяти належну увагу.

Економічне зростання в єврозоні у третьому кварталі може сповільнитися, Європейський центральний банк цього тижня, ймовірно, не змінюватиме свою політику

Ослаблення економічного зростання може стати однією з причин, чому Європейський центральний банк тимчасово зупинить підвищення процентних ставок.

BUZZ - Oppenheimer заявляє, що акції Jefferies все ще недооцінені

Після падіння акцій зберігання їхній P/E становить лише 2: Bank of America (BAC.US) стверджує, що цикл ще не завершився

Акції SK Hynix та Samsung впали більш ніж на 50% від своїх максимумів, Bank of America зазначає, що їхній прогнозований P/E на 2027-28 рік становить лише 2-3 рази, що відповідає історичному мінімуму. У звіті вважається, що поточна корекція не пов'язана з фундаментальними показниками, попит на зберігання даних для AI залишається сильним, довгострокові драйвери прибутковості не зникли, а співвідношення ризику до прибутку є кращим ніж на історичному дні.

Фінансові звіти залишаються стабільними, але розпродаж не зупиняється! Зростають побоювання щодо кредитування, акції американських банків встановили рекорд найдовшого падіння з 2008 року.

Незважаючи на те, що фінансові звіти деяких найбільших банків США знову показали стабільні результати, акції американських банків переживають найтриваліший період падіння з часів фінансової кризи 2008 року.

Wells Fargo: поточний сезон фінансової звітності став одним із найслабших стартів за історію EPS, більшість компаній показали результати нижчі за очікувані.

Wells Fargo зазначає, що поточний сезон звітності у США стартував невдало. У своїй доповіді банк пише, що лише близько тижня минуло з початку третього кварталу сезону звітності, і прибуток на акцію компаній, які вже оголосили результати, на 0,3 % нижчий за середні очікування аналітиків.

Peacock стане керівником глобальних злиттів і поглинань у сфері споживання та роздрібної торгівлі в JPMorgan на початку наступного року.

Peacock займе посаду керівника глобального підрозділу з злиття та поглинання у сфері споживчих товарів і роздрібної торгівлі в JPMorgan на початку наступного року.

Ринок дає лише 17% ймовірності, а економісти стверджують про "половина на половину": Чи серйозно недооцінена невизначеність підвищення ставки Федерального резерву у жовтні?

У вересні американський CPI зростає на 3,7% у річному вимірі, PPI досягає 6,3%, при цьому ціни на товари, окрім енергетичних, прискорюють зростання, що вказує на структурну стійкість інфляції. Декілька економістів на цій основі прогнозують ймовірність підвищення процентної ставки в жовтні, що значно перевищує ринкову оцінку, а деякі безпосередньо передбачають подвійне підвищення у жовтні та грудні. Незважаючи на політичну чутливість — до проміжних виборів залишилося лише шість днів, якщо Федеральна резервна система США несподівано вживе заходів для стримування інфляції, це завдасть серйозного удару поточному ринку, який до цього абсолютно не готовий.

Оскільки обсяги кредитування залишаються стійкими, американські регіональні банки разом із великими банківськими установами демонструють сильну економічну стійкість.

BUZZ — Акції Fox зростають, оскільки Bank of America підвищує рейтинг через угоду з Roku

Уолл-стріт почала "зиму" в торгівлі облігаціями, європейські великі банки очікують на тиск

Слабкі результати фіксованого доходу у третьому кварталі для банків Уолл-стріт не є добрим знаком для європейських банків, оскільки вони також стикаються з проблемою зростання відсоткових ставок.

Зростання цін на нафту підвищило роздрібні продажі у США у вересні на 0,8%, але з урахуванням волатильних компонентів споживче зростання залишається слабким.

У вересні роздрібні продажі в США зросли на 0,8% порівняно з попереднім місяцем, що перевищило очікування, але головним чинником зростання стало збільшення витрат на автозаправках на 6,4%. Витрати споживачів на паливо у вересні зросли більш ніж на 20% у річному вимірі, тоді як загальні витрати домогосподарств за допомогою кредитних та дебетових карт зросли лише на близько 0,2% порівняно з попереднім місяцем, що значно повільніше, ніж темп зростання у серпні (1%).

Дані зведення — основні брокери прогнозують, що наступне підвищення ставки ФРС відбудеться у грудні

Ексклюзивне повідомлення – за словами обізнаних джерел, банкір з питань споживчого роздрібного злиття та поглинання з Bank of America Пікок приєднається до JPMorgan.

Оновлена версія 1 - Виправлення - Американські банки демонструють стабільне зростання кредитів у третьому кварталі, але стикаються з більш жорсткою конкуренцією за депозити

Ексклюзив: за словами джерел, банкір з питань злиттів і поглинань у сфері споживчого рітейлу Банку Америки Пікок незабаром залишить посаду

Американські акції змінилися: через невідповідність доходів у третьому кварталі очікуванням та штрафи від регуляторів, акції Bank of America (BAC.US) на відкритті впали майже на 8%.

Американські акції різко впали: Bank of America 14 жовтня зазнав значного падіння через штраф, гірші, ніж очікувалося, результати та слабкий борговий ринок

BUZZ-Думка брокерів: брокери вважають, що макроекономічні труднощі Johnson & Johnson скоро закінчаться

BUZZ — Динаміка котирувань на фондовому ринку США — Liquidia, GameStop, Bank of America, BlackRock

Сезон фінансових звітів: коливання ринкової капіталізації ASML.US на 34,8 мільярдів очолює рейтинг

Перед відкриттям торгів у середу оприлюднюються очікування щодо волатильності фінансових звітів семи гігантів. ASML лідирує з потенційною волатильністю у $34,8 млрд, за нею йдуть Bank of America, Morgan Stanley тощо, ринок опціонів заздалегідь враховує ризики.

Фіксований дохід згасає, акції панують! На Wall Street великі банки демонструють фінансові звіти сезону «пісня льоду і полум’я», а покоління облігаційних трейдерів переживає найтемніший момент.

З огляду на тиск на сектор фіксованого доходу Уолл-стріт у третьому кварталі, конкуренти з акціонарного сектору скористались цією унікальною можливістю та перевершили своїх колег із фіксованого доходу.

Після зниження рейтингу акцій Bank of America акції Pershing Square, підконтрольної Акману, впали